투자자로서, 특히 비교적 새로운 투자자들은 특정 유형의 투자에 끌리기 쉬운데, 이러한 투자가 항상 긍정적인 결과를 가져오는 것은 아닙니다. 예를 들어, 제가 투자를 처음 시작했을 때, 1년 만에 약 82%나 상승한 뮤추얼 펀드에 큰 흥미를 느껴 주식을 매수했습니다. 하지만 그 성과는 오래가지 못했습니다.
마찬가지로, 많은 투자자들은 높은 배당 수익률을 자랑하는 주식에 끌릴 수 있습니다. 이는 위험한 결정이 될 수 있습니다. 높은 수익률이 왜 오해를 불러일으킬 수 있는지 이해하고, 그러한 수익률을 가진 세 가지 주식에 대한 검토가 중요합니다.
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배당의 혜택
신중하는 것이 중요하지만, 배당을 지급하는 주식에 투자하는 것은 일반적으로 현명한 전략이 될 수 있습니다. 아래 데이터는 그 효과를 보여줍니다:
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배당 지급 상태 |
1973-2023년 평균 연간 총 수익률 |
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배당 지급 주식 |
9.17% |
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배당 비지급 주식 |
4.27% |
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동일 가중 S&P 500 지수 |
7.72% |
데이터 출처: Ned Davis Research 및 Hartford Funds.
이 데이터는 배당을 지급하는 주식이 강력한 수익을 제공할 수 있음을 드러내는데, 이는 이러한 기업들이 배당 지급을 시작하기 전에 안정적인 규모와 일관된 현금 흐름을 가지고 있기 때문입니다.
높은 배당 수익률 이해하기
높은 배당 수익률과 관련하여 경계해야 할 점은 무엇인가요? 우선, 기업의 배당 수익률은 연간 배당금 총액을 현재 주가로 나누어 계산합니다. 예를 들어, 주식이 분기마다 $1.28를 지급한다고 가정하면, 연간 총액은 $5.12이고 현재 주가는 $163일 경우, 수익률은 3.1%입니다. 그러나 주가가 $80로 떨어지면, 수익률은 6.4%로 상승하게 되어 회사의 성과나 향후 배당에 문제가 있을 가능성을 시사합니다.
주가가 하락할수록 배당 수익률은 수학적 관계에 의해 증가하게 됩니다. 수익률이 매력적으로 보일 수 있지만, 주가 하락은 대개 어려움을 나타내며, 회사는 배당을 줄이거나 완전히 없앨 수도 있습니다. 투자하기 전에 수익률에 영향을 미치는 기초 요인을 조사하는 것이 중요합니다.
높은 배당 수익률을 가진 주식들
현재 나스닥에서 거래되는 가장 높은 수익률을 가진 세 가지 주식을 살펴보겠습니다. 이를 선택할 때, 저는 시가총액이 약 20억 달러를 초과하는 기업들에 초점을 맞췄습니다.
1. 아이칸 엔터프라이즈 LP
첫 번째로, 아이칸 엔터프라이즈 LP (IEP)는 놀라운 31.2%의 수익률을 제공합니다. $100의 투자는 연간 $30 이상 수익을 가져올 수 있습니다. 하지만 신중해야 하며, 이 주식은 지난 1년 동안 45%, 지난 5년 간에는 77% 하락하여 실적이 약세임을 나타냅니다.
또한, 이 회사는 억만장자이자 행동주의 투자자인 칼 아이칸과 관계가 있으며, 그는 상당한 지분을 보유하고 있습니다. 게다가, 아이칸 엔터프라이즈는 마스터 제한 파트너십 (MLP)으로 운영되어 세금 고려 사항이 더 복잡합니다.
2. AGNC 투자
다음은 AGNC 투자 (AGNC -1.17%)인데, 현재 약 14%의 수익률을 기록하고 있습니다. 이 회사는 부동산 투자 신탁 (REIT)으로 분류되지만, 전통적인 부동산 투자보다 모기지 지원 증권에 주로 관여합니다. AGNC는 올해 22%의 상승을 경험했으며, 지난 5년 동안 평균 8.3%의 수익률을 기록했지만, 잠재 투자자는 변동하는 이자율과 차입자 채무 불이행에 따른 위험을 신중히 모니터링해야 합니다.
3. 줌인포 테크놀로지스
마지막으로, 줌인포 테크놀로지스 (ZI 1.63%)는 12%의 수익률을 제공합니다. 이 회사는 판매 및 마케팅 운영을 위한 클라우드 기반 솔루션을 제공합니다. 최근 주가가 급등했음에도 불구하고, 이 회사는 지난 1년 동안 34%, 지난 3년 동안 43%의 큰 하락을 보였습니다. 일관성 있게 기대를 초과하는 성과를 낸다면 투자가 유리할 수 있지만, 개인적으로는 더 신뢰할 수 있는 성과를 보여주는 회사에 투자하는 것을 선택하겠습니다.
높은 수익률을 가진 주식들은 매력적일 수 있지만, 결정을 내리기 전에 철저한 조사가 필요합니다. 그렇지 않다면, 더 온건한 수익률을 가진 기업들에 투자하는 것을 고려해 볼 수 있으며, 이러한 기업들은 더 빠른 속도로 배당을 증가시키고 있을 수도 있습니다.